美股“AI交易”热潮卷土重来。

今晚，美股三大指数涨跌不一，AI硬件股全线大涨，费城半导体（SOX）指数一度大涨超2%，存储、光通信概念股集体飙涨，铠侠ADR暴涨超14%。今日亚太交易时段，截至日本股市收盘，铠侠暴涨超15%。

与此同时，人工智能（885728）（AI）基础设施建设正持续扩张，英伟达（NVDA）首席执行官黄仁勋表示，OpenAI已承诺到2030年大规模部署英伟达（NVDA）AI基础设施，潜在计算规模或达6000亿美元（约合人民币4万亿元）。

AI硬件股全线狂飙

北京时间8月17日晚间，美股开盘后，三大指数窄幅震荡，截至22:30，纳指微跌0.01%，标普500（SPX）指数跌0.14%，道指跌0.31%。

大型科技股涨跌不一，SpaceX（SPCX）大涨超6%，英伟达（NVDA）涨0.66%；微软（MSFT）、Meta（META）跌超2%，特斯拉（TSLA）跌近1%，苹果（AAPL）、谷歌、亚马逊（AMZN）均小幅下跌。

美股芯片股集体走强，费城半导体（SOX）指数涨1.96%，应用材料（AMAT）涨超4%，安森美半导体（ON）涨超2%，阿斯麦（ASML）ADR、德州仪器（TXN）等涨超1%。

存储概念股全线大涨，铠侠ADR暴涨超14%，闪迪（SNDK）大涨超8%，股价创7月14日以来新高；西部数据（WDC）涨超6%，美光科技（MU）涨超5%，SK海力士（SKHY）ADR涨超4%，希捷科技（STX）涨逾3%。

美股光通信概念股亦集体走强，迈威尔科技（MRVL）涨近6%，Coherent（COHR）涨超5%，Lumentum涨超4%，康宁（GLW）、应用光电（AAOI）涨超3%。

消息面上，据韩国媒体Etoday报道，三星电子与SK海力士（SKHY）于2026年上半年半导体（881121）设施投资合计达43.198万亿韩元，较上年同期的31.98万亿韩元增长35.1%。两家公司产能利用率均达到100%，显示当前AI存储需求之旺盛。

展望美股后市，Evercore（EVR） ISI策略师Julian Emanuel表示，标普500（SPX）指数有望在12个月内达到9000 点，较当前水平大约有16%的上行空间。他认为，经济衰退、长期收益率飙升、投资者极度追涨情绪这些传统牛市终结因素目前尚未显现。Emanuel还指出，AI热潮、企业低杠杆水平以及投资者多元化持仓将带来进一步上涨动力。其基准情景下标普500（SPX）指数目标位仍为7750点。

Capital.com高级分析师Kyle Rodda表示，目前市场面临的最大不利因素仍然是地缘政治的不确定性，这继续对市场情绪造成影响，不过，中东地区近期相对有限的军事活动，也在一定程度上降低了市场波动性。

英伟达大动作

8月17日，英伟达（NVDA）CEO黄仁勋表示，OpenAI已承诺到2030年大规模部署英伟达（NVDA）AI基础设施，现有及计划中的部署规模约为12吉瓦，并有机会扩大至约16吉瓦。

英伟达（NVDA）称，按目前规模计算，这一合作到2030年可能对应约6000亿美元的英伟达（NVDA）计算基础设施收入。

英伟达（NVDA）同时宣布与SB Energy（ELPC）合作，在美国俄亥俄州PORTS-Pike科技园区锁定土地、电力和数据中心主体建设容量，用于托管英伟达（NVDA）计算资源。首期AI工厂容量为4.25吉瓦，英伟达（NVDA）还可选择使用剩余3.75吉瓦容量。OpenAI将作为租户，数据中心计划采用英伟达（NVDA）全栈DSX AI工厂平台，包含 GPU、CPU、网络和基础设施软件，计划在2028年至2030年期间分阶段投入使用。

这笔交易是英伟达（NVDA）为其芯片生态系统提供资金的最新案例。该协议得到了英伟达（NVDA）的承诺支持，旨在帮助OpenAI筹集债务融资，同时避免英伟达（NVDA）承担大量风险。英伟达（NVDA）已同意为该项目已完工数据中心的部分价值提供担保，从第一阶段（约5吉瓦电力）开始。作为回报，英伟达（NVDA）将成为俄亥俄州项目前半部分的独家芯片供应商，并持有SB Energy（ELPC）的股权。

这也引发了投资者对英伟达（NVDA）向其客户进行资金循环流动的关注。英伟达（NVDA）明确表示，其信用支持并非覆盖整个园区成本，也不是为OpenAI的全部租赁义务兜底，而是限定在租约和电力付款的特定部分，以及一项特定的残值承诺。

黄仁勋此前否认关于“循环融资”的质疑，并强调，当前AI算力已经成为新时代刚需基础设施，搭建融资平台背后代表着市场对于AI基建的“真实而长期的需求”，并非资本单纯炒作催生的泡沫需求。